|
Desde inicios de los años noventa se están
realizando esfuerzos significativos en muchos países
de América Latina y el Caribe para acercar el
sector de la microempresa a los mercados financieros;
fenómeno al que se denomina microfinanzas. Aunque
se ha orientado fundamentalmente a atender las necesidades
de microcrédito, las microfinanzas cubren toda
una gama de servicios financieros a micro-escala, entre
los que se encuentran el crédito, los depósitos
y los seguros.
En
el ámbito rural, los mercados financieros no
funcionan adecuadamente y las experiencias de desarrollo
de microfinanzas muestran aún un fuerte rezago
respecto de lo que ocurre a nivel urbano. Esta situación
ha llevado a que en los últimos cinco años
se hayan incrementado los esfuerzos de algunos gobiernos
y de las agencias de cooperación internacional
para acercar los sectores de la población rural
a los mercados financieros.
En
este boletín se pretende entregar una revisión
del estado actual de las finanzas rurales con énfasis
en las microfinanzas. Para ello se presentan, a modo
de propuesta, una serie de documentos que permiten hacer
una revisión de la situación actual, se
exponen algunos marcos conceptuales para entender el
funcionamiento de los mercados financieros, y la experiencia
particular de algunos países de la región.
A continuación
les presentamos algunos documentos acerca del tema.
Para
leer estos trabajos se requiere el programa Acrobat
Reader. Si no dispone de este software, por favor presione
aquí para obtenerlo gratuitamente. En otros
casos usted debe disponer del programa WIN ZIP, si no
cuenta con él, por favor presione aquí
para obtenerlo gratuitamente.
-
La
Dimensión de las Microfinanzas Rurales en América
Latina: Un Análisis Comparativo de Cuatro Países,
de Juan Carlos Caro, investigador de RIMISP (noviembre
de 2003). Este artículo ha sido preparado especialmente
para la edición del Boletín Intercambios
Nº 32 y tiene por objetivo entregar una visión
documental respecto de la dimensión y profundidad
que tienen las microfinanzas rurales en cuatro países
de la región, para ello se analizan los datos
de Argentina, Chile, Colombia y Perú. Se entregan
antecedentes respecto del número de proveedores,
la cartera de microfinanzas y la cantidad de productores
rurales que acceden a financiamiento en los países
analizados. Además, se indaga sobre la importancia
de los programas públicos en el financiamiento
rural y el rol que cumplen los proveedores informales
en la oferta crediticia.
-
Del crédito agrícola a las finanzas rurales:
En búsqueda de un nuevo paradigma, de Robert
C. Vogel, Director de International Management and Communications
Corporation (IMCC) Estados Unidos. Este documento corresponde
a una ponencia presentada en el Simposio Internacional
“Experiencias y Desafíos en Microfinanzas
y Desarrollo Rural”, realizado en Quito, Ecuador,
en Octubre de 2003. El autor realiza un análisis
de la evolución que han tenido las finanzas rurales,
desde el momento en que el enfoque se centraba en el
crédito agrícola hasta nuestros días,
en que las finanzas rurales se enfrentan al paradigma
de la movilización de depósitos. En la
última sección se señalan una serie
de elementos considerados claves en los nuevos enfoques
de las finanzas rurales.
-
El
papel del Estado en la promoción de servicios
financieros rurales, de Claudio González-Vega,
Director del Programa Finanzas Rurales y Profesor de
Economía y de Economía Agrícola,
del Ambiente y del Desarrollo de la Ohio State University
(OSU). El documento corresponde a una presentación
en el Seminario Internacional sobre “El Reto de
América Latina para el Siglo XXI: Servicios Financieros
en el Área Rural”, celebrado en La Paz,
Bolivia, en noviembre de 1998. En el texto se examina
una serie de elementos que justifican la intervención
del Estado en las finanzas rurales. Al mismo tiempo,
se entregan algunas indicaciones sobre el rol específico
que debe cumplir el Estado en este ámbito.
-
Mejores
prácticas del financiamiento agrícola,
de Klein, B.; Meyer, R.; Hannig, A.; Burnett, J. y Fiebig
M. (2001). Este documento corresponde al tercer volumen
de la serie Replanteamiento de las Finanzas Agrícolas,
una iniciativa conjunta de la FAO y GTZ. En él
se examina detenidamente la forma en que las nuevas
tecnologías de microfinanzas que se aplican en
zonas urbanas de países en desarrollo pueden
constituir modelos útiles para establecer operaciones
similares en zonas rurales, con el fin de conceder préstamos
para producción agrícola; además
afronta el problema de los altos costos y riesgos inherentes
a las finanzas agrícolas.
Las
estrategias de las agencias de desarrollo
-
Estrategia
de financiamiento rural del BID (2002). El documento
contiene la estrategia que el Banco Interamericano de
Desarrollo tiene para el sector rural en el ámbito
de los servicios financieros rurales en América
Latina y El Caribe. Es el resultado de un amplio proceso
de investigación básica y de consultas
externas e internas. Contiene la justificación,
los objetivos y las áreas de acción de
la estrategia de financiamiento rural del Banco.
-
Llegando
a los pobres de las zonas rurales: Estrategia de Desarrollo
Rural para América Latina y el Caribe, Banco
Mundial (2002). Este documento forma parte de una serie
de estrategias regionales de desarrollo rural cuyo fin
es actualizar la Estrategia de Desarrollo Rural del
Banco Mundial del año 2002. Está compuesta
por varias líneas de trabajo y una de ellas es
el financiamiento rural. En el Apéndice 7 del
documento se muestra un completo resumen respecto de
su función y las acciones que el Banco desarrolla
en esta área.
-
Estrategia
para la profundización de los mercados financieros
rurales en los países Andinos y del Caribe.
BID (2001). Este documento fue preparado por Claudio
González–Vega, Ohio State University (OSU).
El objetivo fue contribuir al texto final de la estrategia
de financiamiento rural del BID presentada anteriormente.
El texto entrega un marco conceptual en que se sustenta
e incorpora una visión contemporánea sobre
cómo promover la profundización de los
mercados financieros rurales.
-
La
política del Fondo Internacional de Desarrollo
Agrícola (FIDA) en materia de financiación
rural (2003), documento aprobado por la Junta Ejecutiva
del FIDA en su 69º período de sesiones (abril
de 2000). Dos tercios de los proyectos en curso del
Fondo tienen un componente de financiación rural
y alrededor del 21% de los recursos se destina a actividades
de ese tipo. Por ello el texto analiza los desafíos
referentes a la financiación rural y las consecuencias
que tiene para el FIDA y sus proyectos en todas las
regiones del mundo. Se señalan las recomendaciones
en esta materia.
Análisis regional y grupo
de países
-
Microfinanzas
en países pequeños de América Latina:
Bolivia, Ecuador y El Salvador, de Bicciato, F.;
Foschi, L; Bottaro E. y F. Ivardi, de la Comisión
Económica para América Latina y el Caribe
(CEPAL) (2002). Este documento surge en el marco del
proyecto regional sobre Pequeñas y Medianas Empresas
Industriales en América Latina, ejecutado por
la CEPAL y financiado por el Gobierno de Italia. En
el texto se analiza: el papel del microcrédito,
a nivel urbano y rural, en los sectores informales de
la economía; el concepto de institución
de microfinanzas y sus principales metodologías
de operación; las condiciones para su sostenibilidad
en el tiempo y los indicadores que se pueden utilizar
para evaluarla. Asimismo, se presentan estudios de caso
para los tres países - Bolivia, Ecuador y El
Salvador-, identificando las principales instituciones
de microfinanzas que operan en los mismos y el conjunto
de normas que determinan el marco de su operación.
-
Prácticas
prometedoras en finanzas rurales. Experiencias de América
Latina y El Caribe, de Wenner, M., Alvarado, J.
y Galarza, F (Editores). Centro Peruano de Estudios
Sociales (CEPES), Academia de Centroamérica y
Banco Interamericano de Desarrollo. El libro aborda
el reto de la creación y profundización
de los mercados financieros rurales en la región
desde dos enfoques complementarios: un análisis
teórico de las razones por las que no se ha producido
un mayor alcance en el sector rural y un análisis
de casos que han logrado éxitos parciales en
Bolivia, Costa Rica, El Salvador, Jamaica y Perú.
-
Servicios
financieros privados en el área rural de América
Latina: Situación y perspectivas, de Juan
Buchenau y Andrés Hidalgo (2002). El documento
corresponde a una presentación para la Conferencia:
“Desarrollo de las Economías Rurales en
América Latina y el Caribe: Manejo Sostenible
de los Recursos Naturales, Acceso a Tierras y Finanzas
Rurales”, realizada en Fortaleza, Brasil y patrocinada
por el BID. En él se analiza la situación
y perspectivas del sistema financiero rural en América
Latina y se esbozan elementos de una estrategia para
promover la oferta de dichos servicios. Partiendo de
una breve descripción de la evolución
de las economías rurales, se evalúa el
desempeño de sus sistemas financieros, llegando
a la conclusión de que la mayor parte de la población
(más del 80%) todavía no usa los servicios
financieros formales. Por último, el documento
presenta los ejemplos de las actividades rurales de
dos entidades financieras reguladas: el Banco del Pichincha
de Ecuador y la Financiera Calpiá de El Salvador,
que pueden ser consideradas exitosas.
-
El
papel de los bancos de desarrollo agrícola en
el acceso al crédito rural, de Rommel Acevedo
y Javier Delgado (2002). Este documento corresponde
a una presentación para la Conferencia: “Desarrollo
de las Economías Rurales en América Latina
y el Caribe: Manejo Sostenible de los Recursos Naturales,
Acceso a Tierras y Finanzas Rurales”. El
primer capítulo se refiere a una visión
histórica de la banca de desarrollo agrícola
en los últimos cincuenta años. El segundo
describe la presencia de la banca de desarrollo en el
financiamiento de la agricultura en los países
latinoamericanos. Se presentan la experiencias de cuatro
países de la región: Ecuador, Guatemala,
México y Perú; se identifican los obstáculos
para realizar una adecuada gestión en la intermediación
financiera rural; y se presentan los logros alcanzados
en cada caso.
- Mercados
financieros rurales en Centroamérica, de
Fernando Soto Baquero, División de Políticas
de la Organización de las Naciones Unidas para
la Agricultura y la Alimentación (FAO) de Centro
América. En este documento se analizan los mercados
financieros rurales de la región y el rol de
la intervención pública y privada en la
ampliación de los servicios financieros para
pequeños y medianos productores. En la sección
final se entregan algunos elementos, que se debaten
actualmente en Centroamérica, referidos a los
proveedores de finanzas rurales y al entorno macroeconómico
y legal.
La situación particular
en los países de América Latina y algunas
experiencias relevantes
-
Las
microfinanzas en la zona rural de Argentina, de
Mark Schreiner (2001). En este artículo se analiza
la posibilidad de adaptar a la zona rural de Argentina
las lecciones aprendidas de las microfinanzas en las
zonas urbanas. A través de una serie de argumentos
respecto del manejo de riesgos y del control de los
costos de suministro de servicios financieros, el autor
concluye que es poco probable que las microfinanzas
alcancen a los pobres de la zona rural de Argentina;
las distancias son demasiado grandes, los agricultores
demasiado especializados, y los salarios demasiado altos.
Un mejor acceso de la población rural a las microfinanzas
vendrá más bien con el fortalecimiento
de las instituciones que apoyan a los mercados financieros
y no de préstamos dirigidos mediante un decreto
gubernamental, sostiene.
-
Argentina:
Programa Nacional de Apoyo a la Microempresa, de
Rodríguez, H.; Vidal, M.E.; Lupica, C.; Balzano,
A.; Bosaz, M.; Rebón, M.y Sacerdote, S.. Grupo
Sophia (2003). Este documento es el reporte final de
una investigación cuyo objetivo era desarrollar
un trabajo sobre Programas de Microcrédito que
comprendiera: Un diagnóstico sobre el alcance
del microcrédito -urbano y rural- en Argentina,
dirigido a las familias pobres; el análisis de
las intervenciones de las instituciones públicas
y privadas- Gobierno Nacional y ONG- que están
orientadas a la entrega de microcrédito en la
población que está por debajo de la línea
de pobreza; y el desarrollo de un Programa de Microcrédito
para el Gobierno Nacional, que integre las acciones
existentes, garantizando mayor impacto y eficiencia
en la asignación de los recursos.
-
Bolivia:
La tecnología de crédito rural de Caja
Los Andes, de Jorge Rodríguez Meza y Claudio
González- Vega (2003), investigadores en el Programa
Finanzas Rurales en la Ohio State University. El documento
señala que a pesar del reconocido progreso que
ha sido observado en Bolivia durante los últimos
15 años en la ampliación de la frontera
de los servicios microfinancieros, aún persiste
un importante rezago en las zonas rurales. Este documento
muestra la experiencia de Caja Los Andes, una organización
de microfinanzas particularmente exitosa. El propósito
es identificar algunas dimensiones sobresalientes de
la tecnología de crédito rural desarrollada
por la organización, con el fin de ilustrar la
situación presente en Bolivia; aprender lecciones
de interés general; e identificar retos todavía
no enfrentados con éxito.
-
Bolivia:
El microleasing: Una nueva alternativa financiera para
el desarrollo del pequeño agricultor rural y
la microempresa, de Mauricio Dupleich, Asociación
Ecuménica de Desarrollo (ANED). Este documento
corresponde a una ponencia presentada en el Simposio
Internacional “Experiencias y Desafíos
en Microfinanzas y Desarrollo Rural” (2003). El
documento realiza una revisión del sistema microfinanciero
de Bolivia hasta el año 2002; se realiza una
descripción del leasing, el por qué del
uso y su rol dentro las microfinanzas. Se propone que
el microleasing se constituya en una nueva tecnología
microfinanciera que permita apoyar y resolver los problemas
de las actuales metodologías, ya que posibilita
una adecuada administración del riesgo y la oferta
de mejores condiciones financieras para aquellos microempresarios
en crecimiento, ampliando la actual frontera.
-
México:
Todos somos dueños, en la Caja Depac Poblana,
de Jesús Ortiz. Este documento es una ponencia
presentada en el Simposio Internacional “Experiencias
y Desafíos en Microfinanzas y Desarrollo Rural”
(2003). En el texto se presentan las experiencias de
la Caja Depac Poblana, organización que surge
a partir de un proceso de reflexión y discusión
entre los usuarios y los directivos de la administración
de los programas de microcrédito de la ONG Central
de Servicios para el Desarrollo de Puebla A.C (DEPAC).
La discusión entre ONG y usuarios da origen a
la Cooperativa de Ahorro y Crédito –DEPAC,
que actualmente se autogestiona.
-
Perú:
Las microfinanzas rurales y el AGROBANCO, de Giovanna
Aguilar, investigadora del Instituto de Estudios Peruanos
(IEP). Este documento fue presentado en la X Reunión
del Seminario Permanente de Investigación Agraria,
SEPIA X, Pucallpa, agosto de 2003. En el texto se analiza
el impacto de la reciente formación de AGROBANCO
en Perú. Este banco de carácter mixto
nace como un proveedor de servicios financieros en el
área rural, pero manifiesta una dependencia de
los recursos financieros del Ministerio de Agricultura
para su operación. Después de un análisis
comparativo sobre los distintos proveedores en Perú,
la autora concluye que AGROBANCO no resulta ser una
solución (técnica) y que su diseño
de banco de primer piso, junto a la estrategia de penetrar
en plazas financieras relativamente desarrolladas, puede
generar más distorsiones que efectos positivos
en el mercado microfinanciero. La propuesta final del
la autora es realizar una readecuación respecto
de su estrategia y rol dentro de los servicios financieros
rurales.
-
Perú:
Determinantes de la rentabilidad en las Cajas Rurales
de Ahorro y Crédito, de Felipe Portocarrero
Maisch y Alvaro Tarazona Soria (2003). Este es un documento
preparado para el Consorcio de Investigación
Económica y Social (CIES)/ Red de Microcrédito,
Género y Pobreza en Perú. En el texto
se describen las principales características
de las CRAC en Perú, uno de los principales proveedores
en las microfinanzas rurales del país. Las conclusiones
del estudio señalan que las Cajas Rurales de
Ahorro y Crédito han comenzado a superar sus
problemas financieros a partir de 2001: han mejorado
sus indicadores de rentabilidad y de calidad de cartera
como resultado de una mayor diversificación de
su portafolio con los créditos a la PYME urbana
y personales. Como consecuencia del análisis
realizado se concluye que actualmente dos productos
generan pérdidas: los créditos agropecuarios
y los comerciales. Por otro lado, los créditos
hipotecarios, personales y PYME son los que registran
rentabilidades positivas; estos dos últimos generan
las mayores utilidades.
-
Paraguay:
Mecanismo de servicios financieros rurales indígenas
de la comunidad Mennonita en el Chaco, de Eduard
Klassen B. Este documento es una presentación
del V Foro Interamericano de la Microempresa: "Entorno
Favorable para las Micro y Pequeñas Empresas",
patrocinado por el Banco Interamericano de Desarrollo
y realizado en Río de Janeiro en septiembre de
2002. El texto entrega la experiencia del programa de
crédito agrícola de la Fundación
Indígena para el Desarrollo Agropecuario (FIDA),
que es una asociación civil de bien común,
sin fines de lucro, cuyos socios son 11 comunidades
indígenas de aproximadamente 2.000 familias,
la mayoría de ellos cazadores y recolectores.
-
Ecuador:
Sistemas de integración financiera para Cooperativas
de Ahorro y Crédito en Ecuador - FINACOOP. Logros,
potencialidades y desafíos: Enfoque a las microfinanzas,
de Marín Bautista. Este documento corresponde
a una ponencia presentada en el Simposio Internacional
“Experiencias y Desafíos en Microfinanzas
y Desarrollo Rural” (2003). Junto con realizar
una breve descripción de la realidad de las microfinanzas
urbanas y rurales en Ecuador, el texto presenta la experiencia
de conformación de FINANCOOP, primera organización
cooperativa de segundo piso que moviliza, canaliza y
gestiona los recursos financieros del Sistema Cooperativo
de Ahorro y Crédito del Ecuador mediante la prestación
de servicios financieros eficientes y profesionales.
Esta organización, en conjunto con la Cooperación
Técnica Belga, desarrolla el Programa de Servicios
Financieros Rurales de la Sierra Norte en Ecuador.
Más
información relacionada con el tema:
-
Simposium Internacional Experiencias y Desafíos
en Microfinanzas y Desarrollo Rural, 1º
al 3 de octubre de 2003, Quito Ecuador.
http://www.microfinanzarural.org/index.html
-
CGAP: Building Financial Systems for the Poor.
Publicaciones en inglés.
http://www.cgap.org/publications.html
-
Développement International Desjardins
(DID). Centro de Información. Referencias
sobre Microfinanzas. Documentos en varios idiomas.
http://www.did.qc.ca/Esp/Information/references_micro.html
-
Finanzas Alternativas. ITDG. Artículos
en inglés y español.
http://www.alternative-finance.org.uk/sp/index.html
-
Las Finanzas Rurales en la FAO.
http://journals.iranscience.net:800/Default/www.fao.org/ag/ags/AGSM/eruralfi.htm
-
The Microfinance Gateway. Documentos
e información en inglés.
http://www.microfinancegateway.org/
-
MicroFinance Network. Artículos
en inglés.
http://www.bellanet.org/partners/mfn/
-
Corporación Andina de Fomento. Microfinanzas.
Documentos e información en español e
inglés.
http://www.caf.com/view/index.asp?pageMS=4180&ms=0
-
Seminario de Prácticas Prometedoras en
Finanzas Rurales. Organizado por el Banco Interamericano
de Desarrollo, muestra las presentaciones realizadas,
en español e inglés.
http://www.iadb.org/sds/mic/publication/publication_159_1595_s.htm
-
Rural Finance Program. Ohio State University's
Department of Agricultural, Environmental, and Development
Economics. Artículos y publicaciones, en español
e inglés.
http://aede.osu.edu/Programs/RuralFinance/
-
Sistema de Información sobre la Microempresa
en América Central (SIPROMICRO). Información
en español.
http://www.sipromicro.com/
-
The Virtual Library on Microcredit.
Información en inglés.
http://www.gdrc.org/icm/index.html
-
Micro Finance at the University. Programme Alfa.
Latin America Academic Training. Artículos
en español.
http://www.saa.unito.it/alfa/papers.htm
-
Rural, Micro Finance & Small Enterprises
Development. Página del Banco Mundial
con información en inglés.
http://wbln0018.worldbank.org/networks/fpsi/rmfsme.nsf/
|
El
La 
La